148股获买入评级 最新:大唐发电
【11:57 北京人力(600861)：25H1人事管理转为正增长 业务外包保持韧性】 9月4日给予北京人力(600861)买入评级。 投资建议：基于用工需求态势以及公司25H1 情况，下调盈利预测，预计2025-2027 年营收为452.9、479. 3、509.5 亿元（前值483.4、539.4、597.5 亿元），同比+5.3%、+5.8%、+6.3%；归母净利润分别为11.2（ 剔除股权转让收益后为9.1 亿元）、9.8、10.7 亿元（前值为11.2/若剔除股权转让收益后为9.1 亿元、10.2、11.2 亿元），剔除后口径下同比+15.1%、+7.7%、+9.0%，对应PE 为10.3x、11.8x、10.8x，维持“买入”评级。 风险提示：1）宏观市场变化，用工需求不及预期风险：如果未来宏观经济景气度下降，影响企业用工需求，将影响公司业务外包、招聘及灵活用工业务需求。2）人才流失与培养风险：我国人力资源行业发展较快，行业集中度较低。公司凭借着高素质的人才团队在业内具有一定竞争优势。如果未来公司未能增强核心竞争力， 将影响公司业务拓展。3）合资模式风险。公司与外资人服龙头德科集团合资经营，所涉及的子公司营收、利润贡献占比较大。若公司与德科集团的经营理念、合作利益发生冲突，将影响公司业务开展。 该股最近6个月获得机构10次买入评级、2次跑赢行业评级、2次优于大市评级、1次增持评级、1次强烈推荐评级、1次推荐评级。 【11:52 百利天恒(688506)半年报点评：国际化战略深化 核心产品迎关键进展】 9月4日给予百利天恒(688506)买入评级。 风险提示：产品获批进度不及预期、海外市场临床研究不及预期、市场竞争格局恶化 该股最近6个月获得机构11次买入评级、1次买入-A的投评级。 【11:52 爱博医疗(688050)半年报点评：2025Q2业绩改善 利润增速回正】 9月4日给予爱博医疗(688050)买入评级。 投资建议： 风险提示： 该股最近6个月获得机构9次买入评级、2次“增持”投资评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。 【11:52 公牛集团(603195)2025年中报点评：收入短期波动 盈利能力承压】 9月4日给予公牛集团(603195)买入评级。 风险提示：关税变化及外需不及预期，政策兑现不及预期，原材料价格及汇率波动。 该股最近6个月获得机构8次买入评级、3次增持评级、1次“买入”投资评级、1次跑赢行业评级、1次强推评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。 【11:52 豪威集团(603501)中报点评：新兴市场及车载业务推动业绩增长】 9月4日给予豪威集团(603501)买入评级。 盈利预测与投资建议 风险提示： 该股最近6个月获得机构26次买入评级、4次增持评级、1次"买入"评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。 【11:52 裕同科技(002831)：红利+增长属性显著 出海深化有望助力国际龙头估值重塑】 9月4日给予裕同科技(002831)买入评级。 盈利预测、估值和评级 风险提示： 该股最近6个月获得机构13次买入评级、2次推荐评级、2次优于大市评级、1次增持评级、1次跑赢行业评级。 【11:52 亿纬锂能(300014)：经营拐点已至 新品开启放量 利润弹性可期】 9月4日给予亿纬锂能(300014)买入评级。 盈利预测与投资评级：考虑到下游需求超预期，该机构维持25 年归母净利润47 亿元，同增16%，上修公司26-27 年归母净利润至75/105 亿元（此前预期71/92 亿元），同增59%/40%，25-27 年对应PE 为28x/17x/12x，考虑到公司出货高速增长，给予26 年25x 估值，对应目标价92 元，维持“买入”评级。 风险提示：原材料价格波动超市场预期，电动车销量不及市场预期。 该股最近6个月获得机构27次买入评级、4次推荐评级、3次增持评级、2次跑赢行业评级。 【11:52 新和成(002001)半年报点评：上半年业绩同比高增 精细化工龙头多点发力】 9月4日给予新和成(002001)买入评级。 盈利预测与评级： 风险提示：原材料价格波动风险；汇率及贸易风险；环境保护政策变化风险；竞争风险。 该股最近6个月获得机构16次买入评级、10次增持评级、3次强烈推荐评级、3次优于大市评级、2次跑赢行业评级、2次强推评级、2次“增持”投资评级、1次“买入”投资评级、1次买入-B评级。 【11:17 瑞鹄模具(002997)：业绩超预期 盈利能力持续增强】 9月4日给予瑞鹄模具(002997)买入评级。 盈利预测：受益在手订单充足，该机构预计公司2025-2027 年归母净利润分别为4.5/5.8/7.3 亿元，对应PE 分别为19/14/12 倍，维持“买入”评级。 风险提示： 原材料价格波动；客户销量不及预期；新客户拓展不及预期。 该股最近6个月获得机构7次买入评级、5次增持评级、3次跑赢行业评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次强烈推荐评级。 【11:17 招商蛇口(001979)点评：业绩增长投销稳健 积极回购提振信心】 9月4日给予招商蛇口(001979)买入评级。 根据克而瑞数据，2025 上半年，公司实现全口径销售金额888.9 亿元，同比-11.9%，行业排名提升1 位至第4 名。公司积极推进存货去化，提升营销管理精度，首开去化率同比+4pct，持销去化率同比+6pct。公司坚持以销定投、城市深耕的投资策略，总拿地金额353 亿元，同比+141.5%，主要分布在北京、上海等高能级城市。 盈利预测与评级： 风险提示：政策落地不及预期；市场修复不及预期；市场竞争加剧 该股最近6个月获得机构28次买入评级、7次推荐评级、3次优于大市评级、3次增持评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。 【11:17 中国巨石(600176)半年报点评：结构优势赋能量价双升 电子布产品升级可期】 9月4日给予中国巨石(600176)买入评级。 盈利预测与投资建议：中国巨石是国内玻纤粗纱及电子厚布领域的龙头企业，成本及结构优势深厚，头部地位稳固。预计2025-2027 年公司归母净利润分别为36.4 亿、38.6 亿、47.2 亿，对应估值分别为16 倍、15 倍、13 倍，维持“买入”评级。 风险提示：需求增长不及预期风险；市场格局恶化风险；贸易摩擦风险。 该股最近6个月获得机构27次买入评级、12次增持评级、5次跑赢行业评级、4次买入-A评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次强烈推荐评级。 【11:12 航材股份(688563)：Q2业绩环比改善 拟收购资产完善材料业务布局】 9月4日给予航材股份(688563)买入评级。 风险提示： 该股最近6个月获得机构4次买入评级、3次推荐评级、2次强烈推荐评级、1次增持评级、1次买入-A的投评级。 【11:12 海泰新光(688677)：下游去库结束 看好出口修复】 9月4日给予海泰新光(688677)买入评级。 风险提示： 该股最近6个月获得机构17次买入评级、4次增持评级、1次买入-A的投评级、1次推荐评级。 【11:12 利安隆(300596)公司动态研究：润滑油添加剂放量 AI产业链爆发有望带动抗老化助剂需求】 9月4日给予利安隆(300596)买入评级。 盈利预测和投资评级 风险提示： 该股最近6个月获得机构8次买入评级、7次增持评级、3次强烈推荐评级、2次跑赢行业评级、1次推荐评级。 【10:37 三夫户外(002780)：25H1主要品牌高增长 未来借营销增强品牌心智】 9月4日给予三夫户外(002780)买入评级。 盈利预测与评级：公司深耕户外用品经销赛道，多年行业深耕积累了诸多国际核心品牌，核心品牌X-BIONIC 有望通过研发创新及高质量渠道扩张获得品牌力及营收的提升，其他代理品牌有望随公司运营及户外行业发展不断贡献业绩增长。该机构预计公司2025-2027 年归母净利润分别0.46 亿元/0.68 亿元/0.85 亿元，同比分别增长-/48.00%/24.10%。考虑到公司多个品牌仍处于品牌发展期且有望在具备规模化效应后提升运营效率，叠加公司具备的品牌稀缺性及精准卡位户外高景气赛道，因此给予一定估值溢价，维持“买入”评级。 风险提示。零售环境修复不及预期风险；店铺拓展进度不及预期风险；部分垂类产品发展不及预期风险。 该股最近6个月获得机构4次买入评级、2次增持评级。 【10:37 用友网络(600588)：二季度收入恢复增长 AI产品化收入取得进展】 9月4日给予用友网络(600588)买入评级。 投资建议：公司现阶段持续围绕AI 进行探索。预计2025-2027 年公司的EPS 分别为-0.12\0.05\0.13 元，维持 “买入”评级。 风险提示：云转型不及预期；AI 进展不及预期；行业竞争加剧。 该股最近6个月获得机构12次买入评级、4次增持评级、3次跑赢行业评级、1次优于大市评级。 【10:32 博俊科技(300926)：业绩持续高增长 打造白车身总成供应商】 9月4日给予博俊科技(300926)买入评级。 盈利预测：受益于下游客户需求旺盛，该机构预计公司2025-2027 年归母净利润分别为8.6/11.3/13.7 亿元，对应15/11/9 倍PE，维持“买入”评级。 风险提示：原材料价格波动；客户销量不及预期；新客户拓展不及预期。 该股最近6个月获得机构18次买入评级、2次增持评级。 【10:32 乐鑫科技(688018)：5Q2业绩再创新高 经营杠杆加速利润释放】 9月4日给予乐鑫科技(688018)买入评级。 盈利预测与投资建议：公司25Q2 营收增长符合市场预期，但利润表现超越市场预期，主因经营杠杆效应加速利润释放，因此该机构维持营收预测，预计公司在2025/2026/2027 年分别实现营收26.4/34.5/44.7 亿元， 同比增长31.4%/30.8%/29.7%；同时该机构上调利润预测，预计公司在2025/2026/2027 年分别实现归母净利5.5/7.2/9.2 亿元，同比增长63.5%/30.2%/27.5%。考虑到公司在Wi-Fi MCU 领域的优势地位，并积极进军路由器及端侧市场，维持“买入”评级。 风险提示：产品推广不及预期；下游需求不及预期；贸易摩擦加剧。 该股最近6个月获得机构16次买入评级、9次增持评级、5次推荐评级、2次优于大市评级、1次买入”评级。 【10:32 协创数据(300857)：智算产品与服务成为新增长极 前瞻布局机器人】 9月4日给予协创数据(300857)买入评级。 风险提示：新业务推进不及预期风险；行业竞争加剧风险；原材料价格和人工成本上涨风险；宏观经济风险。 该股最近6个月获得机构6次买入评级、2次强推评级、1次增持评级、1次买入-A评级。 【10:32 森麒麟(002984)：Q2销量恢复增长、盈利端外因影响短期承压 Q3摩洛哥放量迎拐点】 9月4日给予森麒麟(002984)买入评级。 盈利预测：此前预计公司25-27 年收入为106 亿元、124 亿元、132 亿元，25-27 年归母净利润为22 亿元、25 亿元、28 亿元，考虑到美国的关税政策落地，且公司已公布25 中报且后续存海外产能放量&高端化进阶&外因改善等诸多看点，预计公司25-27年收入依次为100 亿元、111 亿元、116 亿元，同比增速依次为17%、12%、4%；预计25-27 年归母净利润依次为20 亿元、25 亿元、27 亿元，同比增速依次为-11%、27%、8%，对应PE 10.3X、8.1X、7.5X，维持“买入”评级。 风险提示事件：行业需求不及预期、原材料价格波动、行业竞争加剧、国际贸易摩擦的不确定性、品牌塑造不及预期等 该股最近6个月获得机构12次买入评级、3次增持评级、2次跑赢行业评级、2次强推评级、2次推荐评级、1次优于大市评级、1次“买入”投资评级、1次买入-A评级。 中财网
 |