36公司获得推荐评级-更新中
4月24日给予敷尔佳(301371)推荐评级。 投资建议：考虑到公司持续推进渠道调整，该机构预计25-27 年公司归母利润分别为7.2 亿元、8.0 亿元、9.0 亿元，yoy+9.0%/+10.7%/+13.0%，当前股价对应25-27 年PE 分别为18x、16x、14x，维持“推荐”评级。 风险提示：产品研发不及预期、行业竞争加剧、政策变化风险。 该股最近6个月获得机构3次增持评级、2次买入评级、1次推荐评级。 【23:48 明阳电气(301291)：经营稳健 多点开花】 4月24日给予明阳电气(301291)推荐评级。 投资建议：该机构预计公司2025-2027 年营收分别为81.06/96.88/110.33亿元，对应增速分别为26%/20%/14%；归母净利润分别为8.65/11.23/13.55亿元，对应增速分别为31%/30%/21%，以2025 年4 月23 日收盘价作为基准，对应2025-2027 年PE 为15X、12X、10X。维持“推荐”评级。 风险提示：原材料价格上涨的风险，市场竞争加剧的风险，汇率波动的风险等。 该股最近6个月获得机构8次买入评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、1次增持评级、1次跑赢行业评级、1次持有评级。 【23:48 海光信息(688041)：业绩高速增长 合同负债环比大幅提升体现需求端景气度】 4月24日给予海光信息(688041)推荐评级。 投资建议：公司是国内芯片领域龙头，CPU 业务保持快速发展态势，DCU业务自身优势不断增强，有望打开公司新的成长空间。预计25/26/27 年公司归母净利润分别为30.76/44.41/61.44 亿元，对应PE 分别为113/78/56X，维持“推荐”评级。 风险提示：产品迭代升级不及预期的风险；市场开拓不及预期的风险。 该股最近6个月获得机构29次买入评级、9次推荐评级、5次增持评级、4次优于大市评级、3次买入-A评级、2次“增持”投资评级、1次“买入”投资评级。 【23:48 腾远钴业(301219)：业绩高增长 期待铜钴同步扩产】 4月24日给予腾远钴业(301219)推荐评级。 投资建议：铜产能持续扩张，盈利水平亮眼，刚果金限制钴矿供应，钴价中枢上移，该机构预计公司2025-2027 年归母净利润分别为9.1/11.2/14.3 亿元，对应2025 年4 月23 日收盘价的PE 分别为15/12/9 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：扩产项目进度不及预期，需求不及预期，海外经营风险。 该股最近6个月获得机构1次买入评级、1次推荐评级。 【23:48 中国移动(600941)：业绩稳健增长 管控成本费用提升盈利能力】 4月24日给予中国移动(600941)推荐评级。 投资建议：公司利润实现良好增长，成本费用管控成效显著。该机构预计2025/2026/2027 年公司归母净利润实现1458/1539/1627 亿元，同比增长5%/6%/6%，对应PE 16/16/15 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：个人市场业务发展不及预期，竞争压力增大风险。 该股最近6个月获得机构18次买入评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次买入-A评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、1次增持评级、1次“买入”投资评级。 【23:48 永安期货(600927)：全年投资收入同比高增 轻资产业务承压】 4月24日给予永安期货(600927)推荐评级。 投资建议：考虑到一季度经营情况，该机构下调盈利预测，2025/2026/2027 年EPS预期为0.34/0.42/0.53 元（2025/2026 前值为0.49/0.55 元），BPS 预期为9.05/9.36/9.76 元，ROE 为3.7%/4.5%/5.4%， 当前股价对应PE 分别为35.78/28.44/22.75 倍。公司期货行业龙头地位稳固，长期来看有望优先享受行业扩容的红利。该机构给予公司2025 年业绩39 倍PE 估值，对应目标价13.07元，维持“推荐”评级。 风险提示：资本市场波动；期货经纪业务佣金率下滑；交易所减收不确定性。 该股最近6个月获得机构2次推荐评级、2次增持评级、1次优于大市评级、1次买入评级、1次跑赢行业评级。 【23:48 明月镜片(301101)：大单品持续领涨 产品结构实现优化 盈利能力稳步增强】 4月24日给予明月镜片(301101)推荐评级。 投资建议：公司是国产镜片龙头，常规镜片业务收入利润有望稳步增长成为隐性增长抓手，积极布局近视防控赛道，构筑高增速的第二增长曲线，同时积极布局储备智能眼镜业务，具备较强稀缺性。该机构预计25-27 年公司归母净利润为2.1/2.6/3.2 亿元，同比增速+16.8%/+23.8%/+23.6%，当前股价对应25-27 年PE 分别为47x、38x、31x，维持“推荐”评级。 风险提示：宏观环境波动；原材料价格波动；募投项目效益不及预期 该股最近6个月获得机构5次增持评级、4次买入评级、1次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级。 【23:48 中国广核(003816)：短期波动不改长期成长确定性】 4月24日给予中国广核(003816)推荐评级。 投资建议：预计公司2025-2027年将分别实现归母净利润104.40、110.88、 122.21亿元，对应PE17.32x、16.30x、14.79x，维持推荐评级。 风险提示：新项目建设进度不及预期的风险；资产注入不及预期的风险：电价超预期下跌的风险等。 该股最近6个月获得机构9次买入评级、3次持有评级、3次增持评级、2次跑赢行业评级、2次推荐评级、1次优于大市评级、1次谨慎推荐评级。 【23:48 广和通(300638)：物联网产业维持高增长 AIOT打开新蓝海】 4月24日给予广和通(300638)推荐评级。 投资建议：该机构预测公司2025/2026/2027年将实现营收92.12/107.33/121.81 亿元，同比增长12.50%/16.50%/13.50%；归母净利润分别为7.58/8.96/10.22 亿元，同比增长13.48%/18.20%/14.10%，对应2025/2026/2027年PE分别为25.46/21.54/18.88倍。考虑公司在车联网模组、FWA解决方案等细分领域的核心竞争力，维持对公司“推荐”评级。 风险提示：物联网发展不及预期的风险；端侧AI产业进展不及预期的风险；国内外政策和技术摩擦的不确定性的风险等。 该股最近6个月获得机构10次买入评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次"买入"评级、1次“买入”投资评级、1次跑赢行业评级、1次增持评级。 【23:48 瑞达期货(002961)2024年报点评：投资收入高增 资管业绩弹性兑现】 4月24日给予瑞达期货(002961)推荐评级。 投资建议：瑞达期货是CTA 资管领跑者，看好资管规模提升带来的长期业绩增长。该机构预计公司2025/2026/2027 年 EPS 为0.95/1.04/1.12 元，当前股价对应PE 分别为15.94/14.59/13.60 倍，ROE 分别为13.54%/13.60%/13.43%，给予其2025 年业绩22 倍PE 估值，对应目标价21.01 元，维持“推荐”评级。 风险提示：资本市场波动；期货经纪业务佣金率下滑；交易所减收具有不确定性。 该股最近6个月获得机构2次推荐评级、1次增持评级、1次买入评级。 【23:48 中衡设计(603017)：毛利率有所提高 积极布局AI和海外】 4月24日给予中衡设计(603017)推荐评级。 投资建议：预计公司2025-2027年归母净利润分别为0.6、0.7、0.82亿元分别同比+16.85%/+16.07%/+18.53%，对应P/E分别为37.59/32.39/27.32x 维持“推荐”评级。 风险提示：固定资产投资下滑的风险；新签订单不及预期的风险；应收账款回收不及预期的风险。 该股最近6个月获得机构1次推荐评级。 【23:48 吉祥航空(603885)：战略布局渐显成效 分红回购提升投资者信心】 4月24日给予吉祥航空(603885)推荐评级。 投资建议：继续看好行业性盈利修复至盈利弹性的投资机会。该机构预计公司2025/2026/2027 年归母净利润为16.7/22.9/27.5 亿元，当前吉祥航空股价对应2025/2026/2027 年17/12/10 倍市盈率。首次覆盖，给予“推荐”评级。 风险提示：宏观经济复苏不及预期；油价大幅上涨；人民币汇率波动。 该股最近6个月获得机构11次买入评级、4次增持评级、2次强推评级、2次推荐评级、1次推荐”评级、1次优于大市评级。 【23:48 拓普集团(601689)：2024年业绩符合预期“车+机器人”协同】 4月24日给予拓普集团(601689)推荐评级。 投资建议：公司凭借行业领先的客户拓展和产品拓展能力，有望在电动智能化变革下崛起成为自主零部件龙头；当前机器人产能逐渐建设，有望在新业务领域逐渐贡献增量。考虑中美关税影响，该机构小幅下修盈利预测，预计公司2025-2027 年收入为329.98/391.77/461.77 亿元，归母净利润为36.15/45.02/55.69亿元，对应EPS 为2.08/2.59/3.20 元，对应2025 年4 月23 日51.79 元/股的收盘价，PE 分别为25/20/16 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：特斯拉销量不及预期；机器人业务进展不及预期；竞争加剧；原材料成本上升等。 该股最近6个月获得机构22次买入评级、3次跑赢行业评级、3次推荐评级、2次增持评级、1次优于大市评级、1次强烈推荐评级、1次强推评级。 【23:48 中科电气(300035)：业绩符合预期 负极业务盈利改善】 4月24日给予中科电气(300035)推荐评级。 投资建议：该机构预计公司2025-2027 年实现营收69.18、92.43、116.50 亿元，同比增速分别为23.9%、33.6%、26.0%，归母净利润6.55、8.64、11.82亿元，同比增速分别为116.0%、31.9%、36.9%，对应PE 为16、12、9 倍，考虑到公司盈利能力持续修复，石墨化自供率持续提升，维持“推荐”评级。 风险提示：汇率变动风险，原材料波动及存货风险，技术迭代和新兴技术路线替代风险，终端市场需求不及预期。 该股最近6个月获得机构4次增持评级、2次买入评级、2次推荐评级、2次优于大市评级、1次强推评级。 【23:48 禾盛新材(002290)：利润大幅释放 期待全年AI拉动业绩高速成长】 4月24日给予禾盛新材(002290)推荐评级。 投资建议：预计公司25-27 年分别实现收入30/33/36 亿元，实现归母利润2.1/2.8/3.3 亿元，对应2025 年04 月23 日收盘价P/E 分别为30/22/19x。考虑禾盛新材通过多年的精细化运营，同时子公司海曦技术有望受益于国产AI 大模型，该机构认为公司主业在行业政策支持下有望稳步增长，子公司海曦技术在人工智能、云计算、5G 等产业趋势下，相关订单有望加速落地。看好公司业务前景，维持“推荐”评级。 风险提示：宏观经济波动带来的风险，客户相对集中的风险，AI 技术落地不及预期，产品交付进度不及预期风险。 该股最近6个月获得机构3次推荐评级。 【23:48 东南网架(002135)：经营现金流改善 加码光伏新能源和海外】 4月24日给予东南网架(002135)推荐评级。 投资建议：预计公司2025-2027年归母净利润分别为2.32、2.73、3.11亿元，分别同比+21.99%/+17.55%/+13.88%，对应P/E分别为20.02/17.03/14.96x，维持“推荐”评级。 风险提示：固定资产投资下滑的风险：新签订单不及预期的风险：应收账款回收不及预期的风险。 该股最近6个月获得机构1次推荐评级。 【23:48 永鼎股份(600105)：业务稳健经营 投资收益显著增厚25Q1业绩】 4月24日给予永鼎股份(600105)推荐评级。 投资建议：公司在持续巩固光通信、海外电力工程、汽车线束等传统业务市场地位的同时，持续强化光芯片、超导等前沿领域的布局，未来成长空间广阔。 风险提示：行业竞争加剧，超导等新兴领域发展不及预期。 该股最近6个月获得机构1次推荐评级。 【23:48 亚钾国际(000893)：25Q1业绩显著改善 静待产能增量释放】 4月24日给予亚钾国际(000893)推荐评级。 投资建议预计2025-2027年公司归母净利润分别为17.16、21.42、27.50亿元，同比分别变化80.50%、24.85%、28.40%；EPS分别为1.86、2.32、2.98 元/股，PE分别为14.52、11.63、9.06倍。维持“推荐”评级。 该股最近6个月获得机构7次买入评级、3次优于大市评级、3次增持评级、2次推荐评级。 【23:48 盐湖股份(000792)：钾肥价格提升稳固业绩 继续融入“三步走战略”】 4月24日给予盐湖股份(000792)推荐评级。 投资建议：锂行业维持供需过剩，行业产能出清下锂价底部区间震荡，盐湖提锂成本优势凸显，公司低成本锂盐产能加速扩张，钾肥产能国内第一且钾肥价格提升，基本盘稳固，该机构预计公司2025-2027 年归母净利为52.0、63.5 和70.5 亿元，对应4 月24 日收盘价的PE 为17、14 和12 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：锂价大幅下滑，扩产项目进度不及预期。 该股最近6个月获得机构12次买入评级、5次推荐评级、2次优于大市评级、2次增持评级、1次增持-A评级、1次跑赢行业评级、1次“买入”投资评级。 【23:48 振华科技(000733)：短期业绩承压；有望触底反弹】 4月24日给予振华科技(000733)推荐评级。 子公司营收/利润出现不同程度下滑；25 年营收预期57 亿元。分子公司看，2024 年，1）振华云科：主营片式电子元器件，营收6.6 亿元，YOY -39.2%；净利润1.6 亿元，YOY -68.1%。2）振华永光：主营半导体分立器件，营收12.4亿元，YOY -38.0%；净利润5.0 亿元，YOY -48.8%。3）振华富：主营叠层式片式电感器，营收5.5 亿元，YOY -32.5%；净利润1.2 亿元，YOY -66.1%。4）经营计划：2025 年，公司预计实现营收57 亿元，YOY +9.2%；利润总额11.45亿元，YOY +3.1%。此数据为预算值，不代表对2025 年度盈利预测。 投资建议：公司作为国内高新电子元器件领域核心供应商，已形成以高可靠产品体系、全产业链协同能力、自主创新生态为核心的品牌价值矩阵，把握商业航天、低空经济、民用航空及新能源汽车等战新领域的发展机遇。该机构预计，公司2025~2027 年归母净利润分别是11.34 亿元、13.71 亿元、16.00 亿元，当前股价对应2025~2027 年PE 分别是27x/22x/19x。该机构考虑到公司的行业龙头地位，维持“推荐”评级。 风险提示：下游需求不及预期、产品价格波动等。 该股最近6个月获得机构1次跑赢行业评级、1次推荐评级。 中财网
 |